Инвестиционный портфель (портфель инвестиций)

Что это такое инвестиционный портфель и как его сформировать

Инвестиционный портфель – это совокупность ценных бумаг с различным уровнем доходности, сроком действия и ликвидности. Принадлежит одному лицу, управляется как единый актив.

Из чего может состоять инвестиционный портфель

В обобщенном смысле включает в себя также иные активы (недвижимость, металлы, материальные ценности).

Так как капитал распределен по нескольким направлениям происходит снижение инвестиционных рисков в управлении портфелем. Предполагаемые потери становятся меньше, уровень прибыльности возрастает.

Каждый элемент, который входит в инвестиционный портфель имеет свою долю. Она связана с процентным отношением суммы актива к общей сумме инвестиций.

Виды инвестиционных портфелей

На практике выделяют три основных вида инвестиционных портфелей. Принадлежность к тому или иному виды зависит от выбранной инвестиционной стратегии в управлении активами

Различают:

  • консервативный портфель;
  • агрессивный портфель;
  • комбинированный портфель, смешанный или умеренный.

Консервативный портфель

Портфель считается консервативными, если инвестор имеет цель получить гарантированный доход, имея проверенные финансовые инструменты. А также должен быть максимально защищен от уровня инфляции.

В него включают такие активы как:

  • государственные облигации;
  • облигации крупных организаций;
  • банковские депозиты;
  • металлы (золото, монеты).

Создается портфель данного типа на длительный срок.

Агрессивный портфель

Полной противоположностью в целях консервативному портфелю выступает агрессивный тип. Инвестор стремиться получить максимальную доходность по активам, несмотря на возможную высокую рискованность.

В него включены:

  • фьючерсы;
  • акции компаний, которые считаются недооцененными.

Подобный тип организации портфельных инвестиций выбирают крупные игроки рынка, готовые рисковать и получать высокую доходность по вложениям.

Комбинированный портфель, смешанный или умеренный

Данный вид инвестиционного портфеля предполагает в своем составе наличие активов с разной степенью доходности, рискованности, сроке получения прибыли.

Принято включать:

  • государственные ценные бумаги;
  • акции корпораций.

Основная цель инвестора – соблюсти баланс составляющих портфеля через включения в него активов с различной степенью доходности. Данная цель позволяет избежать состояния банкротства.

Стратегия и этапы формирования инвестиционного портфеля

Для того чтобы понять, как сформировать инвестиционный портфель инвестор должен знать свою конечную цель, а также способы ее достижения. Выбрав подходящую под инвестора стратегию, он в дальнейшем определяет и вид инвестиционного портфеля.

Практически выделяют также три вида стратегии:

  1. Консервативная стратегия. При подобной стратегии в портфель включают максимально ликвидные активы с низкими рисками. Прибыль – минимальна, около 20-40% годовых.
  2. Агрессивная стратегия.

    Прибыль – 100% от вложений. Риск – максимальный, но оправданный.

  3. Умеренный тип стратегии. Сочетание двух вышеуказанных типов. Инвестор максимально осторожен в выборе активов, но готов идти на оправданные риски. Доходность – 30-75 % годовых.

Этапы формирования инвестиционного портфеля принято выделять следующие:

1 этап. Определение целей, путей достижения поставленных целей, готовность нести убытки по вкладам, выбор активов.

2 этап.  Выбор стратегии ведения портфеля.

3 этап.  Поиск и выбор инструментов.

Анализ и инвестиционные цели

На данном этапе инвестор создает план действий, по которому он определяет какую сумму готов инвестировать и какой доход может получить через определенное время. На нем закладываются основы инвестиционного портфеля, изучается рынок ценных бумаг, идет выбор активов.

Цели инвестора на начальном этапе:

  1. Инвестор решает, какую сумму готов использовать для вложений.
  2. Вступает в процессы увеличения стартового капитала через реинвестирование имеющихся средств.
  3. Ставится срок достижения цели.

Выбор стратегии для формирования портфеля

На втором этапе определяется стратегия управления инвестиционным портфелем. Стратегия зависит от цели инвестора и времени по ее достижению.

Выбор инструментов для портфеля

Именно на данном этапе происходит выбор тех активов, в которые будут происходить вливания, и которые будут составлять инвестиционный портфель. Инвестор должен разбираться в том активе, который он покупает и включает в свой портфель. От знаний способности элементов портфеля приносить прибыль, их рисков зависит доходность всего портфеля инвестиций.

Что входит в инвестиционный портфель

В зависимости от поставленных целей, стратегии и определения Вас как инвестора (агрессивного или консервативного) в инвестиционный портфель могут быть включены следующие активы:

  • акции компаний;
  • государственные облигации и займы;
  • валюта, в том числе и криптовалюта;
  • форварды и фючерсы и другое.

Как составить инвестиционный портфель для себя: пошаговая инструкция

На рынке портфельных инвестиций нет конкретного проверенного способа как создать высоколиквидный, малорискованный инвестиционный портфель, прибыль по которому будет уже через несколько недель.

Выделяют несколько этапов в создании портфеля «под себя»:

  1. Человек, который хочет создать свой собственный инвестиционный портфель для начала должен определить срок вложений средств.
    Нужно понимать, что стабильная доходность будет по тем вложениям, по которым риски снижены. Срок вложений – величина, которая зависит от ваших целей в получении прибыли по вкладам.

    Лучше вкладываться в те активы, у которых срок не менее 5-7 лет.

  2. Определяете цель. Если вы увеличиваете капитал, то можете воспользоваться агрессивным типом портфеля. В случае желания получать проценты по вкладам – консервативным. В ином варианте, когда Вы хотите и приумножить вложения, и получать проценты по ним – используйте сбалансированный тип.

    На этом этапе также определяется Ваша рискованность, а именно сколько Вы готовы потерять, чтобы в конечном счете получить прибыль.

  3. Непосредственное формирование портфеля. На данном этапе Вы приобретаете активы, распределяете их в процентном соотношении и прорабатываете структуру портфеля.

    Необходимо уметь диверсифицировать активы не только по их классам, но и по валюте, различным государствам.

Преимущества и недостатки портфельных инвестиций

На рынке портфельных инвестиций выделяют следующие преимущества:

  • различная степень ликвидности;
  • прозрачность рынка ценных бумаг, его открытость;
  • доходность;
  • самостоятельное управление.

Среди недостатков выделяют:

  • риск потери средств;
  • наличие специальных знаний в области рынка ценных бумаг, инвестировании, финансов.

Перед тем, как создать инвестиционный портфель стоит тщательно взвесить все «за» и «против». Если вы готовы рискнуть собственными денежными средствами, то данный способ преумножения капитала является одним из самых эффективных. Не забывайте постоянно обновлять свои знания в области рынка ценных бумаг.

Источник: https://investicii-v.ru/chto-takoe-investitsionnyiy-portfel/

Инвестиционный портфель — что это и как правильно составить

В среде трейдеров и инвесторов можно часто увидеть понятие «инвестиционного портфеля». Для создания надежного и стабильного пассивного дохода от своих инвестиций — это действительно крайне важно. Рассмотрим более подробно на что стоит обратить внимание при формировании хорошего инвест. портфеля и что в него лучше включать и в каких пропорциях.

1. Что такое инвестиционный портфель простыми словами

Инвестиционный портфель (от англ. «investment portfolio») — это совокупность финансовых активов на балансе инвестора с целью обеспечения лучшего соотношения доходность/риски. Иногда его называют еще «портфель ценных бумаг».

Инвестиционный портфели могут формироваться из следующих активов:

Например, инвестиционный портфель может представлять из себя следующий набор ценных бумаг:

  • 15% акций Сбербанка
  • 10% акций Газпрома
  • 10% акций Лукойла
  • 8% акций ГМК Норникель
  • 7% акций Яндекса
  • 30% облигаций ОФЗ
  • 10% облигации группы ПИК
  • 10% облигации Балтийский лизинг

Обратите внимание, что рассматриваемый портфель состоит только из акций и облигаций, поскольку это самые ликвидные и доходные виды инвестиций. Ликвидность очень важна, особенно при наличии крупных сумм денег. Никому не хочется продавать актив годами, когда деньги нужны срочно. Поэтому многие инвесторы выбирают лишь эти два типа ценных бумаг для своего портфеля.

В таком портфеле акции обеспечивают основной доход, а облигации дают небольшой доход, но зато сильно снижают риски. Если купить только акции или только облигации, то портфель будет либо слишком рисковым, либо малодоходным. А вместе эти два вида ценных бумаг обеспечивают сбалансированность.

Как рассчитывать риски и доходность можно прочитать в отдельной статье:

Примечание

В основе всех ПИФов и других фондов лежат инвестиционные портфели. Вы можете посмотреть их доходности, чтобы понимать сколько можно зарабатывать и при каких подходах. Также интересно будет взглянуть историю доходности.

Как правило, по годам это будет выглядеть примерно так: +20%, -6%, +60%, +6%, -8%, -6%, +40%, +30%. То есть доходность сильно скачет. Но в сумме за 8 лет получается +128% или 16% годовых в среднем.

Понятно, что если вложиться только в последние два года, то средняя доходность будет выше (+35%), но это результат везения. Для результата работы фонда нужны годы.

Более подробно про ценные бумаги, про их преимущества и как можно их купить читайте в статьях:

2. Диверсификация инвестиционного портфеля

Сразу же предлагаю более подробно обсудить важный вопрос связанный с доходностью и рисками в инвестициях.

Любая инвестиция несет определенные риски. Как говорится: «пока не рискнешь — не заработаешь». При чем, как правило, чем больше риски, тем выше потенциальная доходность.

Поэтому инвестиционный портфель составляется с учетом оптимального соотношения прибыли и риска для конкретного инвестора.

Например, кто-то готов рисковать половиной денег, но зато потенциал его дохода составляет 100%, а кто-то готов потерять лишь 10%, но и ожидаемый доход получается лишь 25%.

Есть системный риски и несистемные. Системные риски охватывают ситуацию в экономике страны, поэтому если вкладываться в ценные бумаги внутри страны, то в случае кризиса не удастся избежать убытков из-за общего падения. Несистемные касаются только одного эмитента.

Чтобы снизить риски используют самый простой способ: диверсификацию. То есть покупка разных активов с целью минимизировать риски конкретного актива. Например, никто не застрахован от сильного «обвала» по нему в случае каких-то форс мажоров. Поговорка «не класть все яйца в одну корзину» полностью отражают суть выше сказанного.

Распределяя средства по разным активам мы снижаем общий риск и делаем нашу кривую доходности более равномерной. Однако защититься от системного риска подобным образом сложно.

Существуют следующие виды диверсификации:

  1. По отраслям в экономике (банковский сектор, нефтянка, металлурги и т.д);
  2. По видам актива (акции, облигации, опционы, фьючерсы, металлы, валюты и т.д.);

Сбалансированный портфель ценных бумаг включает в себя минимум несколько секторов экономики и разные виды активов. Таким образом, снижается риски связанные с отдельными бумагами и секторами в экономике. Например, если в нефтянке кризис, то возможно у металлургов будет наоборот подъем. В итоге происходит компенсация убытков за счет прибыли в другой отрасли.

3. Распространенные ошибки при анализе риска

  1. Плохая диверсификация. К примеру вложить все деньги в одну отрасль экономики. Это может никак не сказываться на результате до тех пор, пока в этой отрасли не наступят тяжелые времена.
  2. Слишком сильная диверсификация. Нет смысла покупать в портфель избыточное число активов. Достаточно 8-10.

    Если их будет 20 и более, то во-первых эффект от диверсификации может наоборот начать падать, во-вторых сложно следить за таким количеством активов, в-третьих мы будем покупать не самых лучших в своей отрасли, т.к. обычно таких бумаг мало. Поэтому должна быть разумность в выборе количества.

  3. Большой процент одного актива.

    К примеру, вложить 50% в одну компанию. Это вызовет сильную зависимость от ее курса. Конечно, возможно Вы угадаете и даже заработаете на этом больше, чем если бы Вы купили еще другие акции. Но мы в данном случае рассматриваем риски и ошибки. Такой перевес в одну акцию будет слишком рискованным.

  4. Плохое время для инвестирования.

    К примеру, Вы решили вложиться на пике роста 2008 года. В тот год рынок рухнул на 90%. И как бы инвестор не перераспределял средства, все равно потери будут очень существенные. А если бы он наоборот вложился в 2009 году на росте, то сразу бы мог сделать 100% и даже 300% годовых.

  5. Не используется стоп-лосс.

    Несмотря на то, что при долгосрочном подходе защитные ордера не принято ставить, но надо все же ограничивать свои потери в случае кризисов. К примеру, если бумаги упали на 10%, то, возможно, их следует продать, поскольку они могут упасть еще и еще.

  6. Плохая ликвидность.

    Одно из важных принципов инвестирование: поддержание высого показателя ликвидности. В случае неблагоприятного развития тенденции всегда будет возможность оперативно закрыть сделку. Если же пренебречь этим, то может получится ситуация, что инвестор желает продать актив, но не может этого сделать из-за отсутствия покупателя по приемлемой цене.

  7. Консервативность. Нет смысла сильно рисковать, чтобы «может быть» получить выше доходность. Такие инвестиции чаще приносят убытки, чем прибыль.

4. Перераспределение активов инвестиционного портфеля

Раз в квартал следует проводить перераспределение инвестиционного портфеля или как еще говорят профессионалы: «делать ребалансировку». При этом можно изменять как проценты исходных вложений по отраслям, так и сами активы в них.

Зачастую баланс между секторами нарушается в следствии колебаний на фондовом рынке. Практически всегда одна отрасль в экономике чувствует себя лучше других и поэтому «стягивает одеяло» на себя. Рекомендую поддерживать определенный баланс между всеми отраслями. При этом такой контроль позволит фиксировать частично прибыли: продавать то, что подорожало и докупать то, что подешевело.

Приведем пример. Допустим, исходный портфель состоял исключительно из акций следующих отраслей:

  • 30% банковский сектор
  • 30% нефтянка
  • 20% металлурги
  • 20% энергетика

Через полгода в результате колебаний на рынке соотношение в портфеле заметно изменилось и стало:

  • 33% банковский сектор
  • 23% нефтянка
  • 25% металлурги
  • 19% энергетика

Такое возможно, если банковский сектор и металлурги будут расти, а нефтяной падать.

В этом случае имеет смысл подкорректировать инвестиционный портфель к исходным значениям. Для этого необходимо продать 3% из банковского сектора и 5% из металлургии. На эти деньги докупить нефтянку. На последнем месте 19% из сектора энергетика можно так и оставить, поскольку отклонение в 1% особо ни на что не влияет.

А что конкретно покупать и по чем

Мы говорим в общих словах про баланс в портфеле, а какие при этом бумаги покупать в конкретной отрасли не говорим. К сожалению, на российской фондовой бирже ценных бумаг не такой большой выбор активов. Поэтому покупать надо будет из того, что есть. В основном это голубые фишки.

Если же Вы торгуете на зарубежных рынках, то можно придерживаться следующей тактики:

Покупаем то, что показало наибольший рост за последний квартал. Такой подход приносит больше прибыли за большие промежутки времени (это показывает практика). То есть инвестируйте больше в то, что растет сильнее других. От аутсайдеров наоборот лучше избавляться или как минимум уменьшать их долю в портфеле.

5. Виды инвестиционных портфелей

Инвесторы в зависимости от своих целей, психики и материального состояния создают различные варианты инвестиционных портфелей. Их основное различие заключается в разных соотношениях риска и доходности. Каждому инвестору нужно найти компромисс между этими двумя цифрами.

В инвестициях работает простое правило

Чем выше риск, тем выше потенциальный доход

К примеру, Вы готовы получать с гарантией и почти нулевыми рисками по 8-9% годовых? Или может Вас устроит доход в 15% годовых, но с риском в 10%.

Это тонкая грань между доходностью и риском всегда вызывает множество раздумий у каждого человека. Что лучше выбрать никто в этом вопросе не подскажет.

Как правило, люди выбирают большую доходность и небольшой риск.

В связи с этим, принято различать следующие три разновидности портфелей ценных бумаг:

  1. Консервативный. Этот тип портфелей приносит меньше всего дохода, но зато является почти безрисковым. Доходность по нему в среднем составляет 7%..10% в зависимости от момента вложения в рынок. Он состоит исключительно из облигаций. Причем на большую половину из самых надежных облигаций МинФина — ОФЗ. В некоторых случаях возможно наличие 10-20% акций голубых фишек.
  2. Умеренный. Сочетает в себе баланс между акциями и облигациями. Этим достигается потенциальная более высокая доходность в 15-25% годовых. Но с риском порядка 10-20%.
  3. Агрессивный. Состоит из акций развивающихся компаний и голубых фишек. Потенциально самый доходный вариант среди всех портфелей. Можно заработать в год порядка 40%-100%. Риск возрастает до 25-50%. Если рассматривать промежуток от 3 лет, то такие портфели обычно показывают самую высокую динамику роста. Однако, это может выглядеть по годам как качели: +30%, -5%, -3%, -40%, +100%

Мы рассмотрели самые популярные виды портфелей состоящих исключительно из ценных бумаг. У крупных инвесторов помимо этого набора всегда есть в наличии валюты, недвижимость, товары. То есть они придерживаются максимальной диверсификации. Но надо понимать, что их капитал более 10-30 млн. долларов, поэтому они могут так сильно диверсифицировать их.

Инвесторам, у которых в наличии меньше 1 млн. долларов могут вполне уверенно и спокойно торговать исключительно на фондовой бирже или же просто купить ценные бумаги и ждать. Не обязательно распылять свой капитал на товары, валюты и прочее.

Есть множество и других удобных вариантов для составления портфелей. К примеру, можно создать портфель исключительно из зарубежных акций. Что-то вложить в ПИФы или даже группу ПИФов.

6. Преимущества использования портфелей

  • Ликвидность. Ценные бумаги можно быстро конвертировать в деньги и обратно. Это крайне удобно. Например, владея недвижимостью быстро продать и получить деньги не получится.
  • Потенциальная доходность. Создавая портфель, мы снижаем риски при этом стремясь не потерять в доходности.
  • Простота в управлении. Можно быстро перекладывать средства (если мы не рассматриваем недвижимость).

Но подчеркнем самый важный плюс портфелей: низкий риск при сохранение потенциальной доходности.

Доход от инвестиционного портфеля можно реинвестировать. В этом случае доходность будет расти быстрее (по сложным процентам). За много лет это принесет огромные плоды.

7. Как составить и выбрать наилучший портфель

Рассмотрим пошаговый мануал по созданию инвестиционного портфеля.

Шаг 1. Определиться с инвестиционными целями

Для чего Вы инвестируете деньги? На какой срок? Что Вы ждете от своих вложений? Какие риски готовы взять?

Есть множество подобных вопросов, которые помогут Вам в дальнейшем с достижениями целей. По факту первый шаг является обдумыванием «для чего это все нужно?» Ведь всегда есть вариант положить деньги на банковский депозит и просто ждать.

Примерами целей могут быть:

  • Накопить на квартиру 5 млн. рублей (срок 3 года)
  • Увеличить свой капитал на 15 млн. рублей, чтобы жить на проценты от его дохода (срок 10 лет)
  • Накопить на пенсию такую сумму, чтобы можно было получать 30 тыс. рублей в месяц пассивного дохода (срок 20 лет)

Большинство преследуют цель накопить состояние, чтобы жить на проценты от него.

Шаг 2. Выберите свой подход

Исходя из цели, которую Вы преследуете из предыдущего шага можно выбирать стратегию. Я рекомендую ориентироваться следующим образом:

1 Если Вы инвестируете на срок 3 и более лет, то можете смело покупать акции голубых фишек и перспективных компаний. Можно разбавить такой портфель 40-60% облигациями. Можно также купить доллар (например, на 10%) и на них купить еврооблигации. Это хорошо разнообразит портфель.

2 Если Вы инвестируете на срок до 3 лет, то в этом случае придётся заниматься трейдингом (покупать/продавать), иначе доходность от акций будет скромная.

Я бы придерживался следующей тактики: 60% облигации и 40% акции.

При инвестировании на короткие сроки невозможно предугадать движение курса акций, поэтому рекомендуется использовать в своем составе облигации, которые с гарантией принесут доход.

Шаг 3. Поиск брокера

Для торговли на бирже необходимо будет открыть брокерский счет. Для этого нужно воспользоваться услугами одного из брокеров.

Я рекомендую работать со следующими брокерами:

Это два лучших брокера для торговли на ММВБ. У них наилучшие условия, самые низкие комиссии на торговлю, есть офисы по всей России.

Для торговли на валюте и фьючерсах рекомендую следующих Форекс-брокеров:

В их составе есть услуга ПАММ-счета. Можно самостоятельно открыть счет и привлекать деньги инвесторов. Или же инвестировать в них деньги. К примеру, можно составить портфель из 10 ПАММов и тем самым снизить риски своего портфеля.

Шаг 4. Выбор объектов инвестиций

Правильный выбор инструментов для покупки — важнейшая составляющая успеха. Вспомните Уоррена Баффета. Он просто покупал недооцененные акции и в итоге стал вторым в списке форбс. При этом он начинал с нуля (у него не было никакого состояния).

Проанализировать ситуацию и сделать правильный выбор объекта для инвестирования всегда очень сложно. Для этого нужен опыт как в трейдинге, так и просто в каких-то базовых экономических вещах. В принципе для экономиста достаточно проанализировать финансовые отчеты компании, чтобы сделать выводы о том, насколько успешно идут дела.

Поскольку среди населения не так много экономистов, да и времени не так много, чтобы изучать отчеты и следить за деятельностью компании. Поэтому я предлагаю Вам пользоваться бесплатными услугами брокеров.

Как правило, они предоставляют информацию о наиболее перспективных акциях бесплатно. Другие дело, что ориентироваться исключительно на их прогнозы было бы слишком наивно.

Необходимо еще и самостоятельно анализировать графики и принимать решения.

Порой бывает, что акции с плохими данными по статистике стоит дорого, а значит она переоценена. А компания с большой прибылью и потенциалом, наоборот находится у своих минимумов.

Естественно, что лучше взять недооцененную компанию. Правда здесь есть один нюанс. Есть еще порой незаметные факторы, которые могут сильно оказывать влияние на котировки.

В каждом случае они разные и лишь опытный эксперт сможет найти их.

Шаг 5. Перераспределение и анализ созданного портфеля

Как я уже писал чуть выше, одни сектора или акции порой выстреливают в цене и оказываются перекупленными. Поэтому частично стоит перебалансировать портфель.

Помимо перебаланскировки делайте еще и анализ показателей портфеля. Возможно, некоторые инструменты уже не отвечают Вашим требованиям и их пора исключить.

Достаточно этих пяти шагов, чтобы начать копить деньги на свои будущие цели.

Смотрите также интересное видео про формирование инвест-портфеля:

Источник: https://vsdelke.ru/finansy/investicionnyj-portfel.html

Инвестиционный портфель — что это + 5 этапов формирования

Как происходит формирование и обеспечение ликвидности портфеля? В чем заключается принцип консервативности инвестиционного портфеля? Какие особенности оптимизации портфеля диверсификацией?

Инвестиций без риска не бывает. Это правило должен усвоить каждый начинающий инвестор. Нет активов со стопроцентной гарантией прибыли, иначе каждый вкладчик стал бы Генри Фордом и Уорреном Баффеттом. Даже банковский депозит – не такой надёжный инструмент, каким его позиционируют финансовые учреждения.

На уровень доходности влияют тысячи причин – экономические кризисы, инфляция, финансовая неграмотность, скачки валютного курса, биржевые катаклизмы. Однако у инвестора есть действенный способ если не устранить риски полностью, то минимизировать их. Этот способ называется «инвестиционный портфель».

Создавая портфель, вы не вкладываете деньги в один инструмент, а используете несколько направлений инвестирования. О том, как это делается и какие виды инвестиционных портфелей бывают, я, Денис Кудерин — специалист по инвестированию, расскажу в новой статье.

А ещё вас ждёт обзор надёжных профессиональных компаний, которые помогут сформировать портфель и грамотно им управлять.

Вперед, друзья!

1. Что такое инвестиционный портфель

Почему опытные инвесторы получают больше, чем новички? Думаете, потому что у последних меньше денег? Ответ очевидный, но не совсем корректный. Конечно, сумма вложений напрямую влияет на доходность, но определяющую роль играют совсем другие факторы.

Опытные финансисты умеют правильно применить инвестиционные инструменты и знают, как управлять ими максимально эффективно. Они в курсе, что чем больше направлений инвестирования задействовано, тем ниже риски разорения и выше вероятность получения стабильного и долгосрочного дохода.

Разумные инвесторы поступают по-другому. Они не ищут самые высокодоходные инструменты. Они комбинируют консервативные вложения с умеренными по уровню риска и высокорисковыми инвестициями. Если один вариант не срабатывает, десять других инструментов перекрывают возможные потери.

В отличие от реальных инвестиций, портфельные вложения не предполагают активного участия инвестора в управлении проектами и компаниями, в которые он вкладывает деньги.

Как выбирают активы для инвестиционного портфеля? Принцип такого выбора прост: нацеленность на стабильную доходность при минимальных рисках.

Главное преимущество портфельных инвестиций – их высокая ликвидность. Инвестор имеет право в любой момент перевести ценные бумаги и прочие активы в живые деньги и уйти с рынка. С прямыми инвестициями такую процедуру проделать непросто, а иногда и невозможно до окончания срока реализации проекта.

Профессионал всегда держит часть денег в инструментах, устойчивых к внутренним и глобальным рыночным колебаниям. К примеру, государственные облигации с фиксированной стоимостью не могут упасть в цене и приносят прибыль независимо от состояния рынка. Наличие таких активов в портфеле — это обеспечение его ликвидности.

Однако, как я уже говорил, полностью исключить инвестиционные риски невозможно.

Стоит перечислить самые распространённые риски:

  • неправильный выбор инструментов (большая часть активов вложена в акции неустойчивых компаний с сомнительными перспективами);
  • инфляция — обязательно учитывайте этот показатель, планируя будущие доходы;
  • неправильный выбор времени для инвестиций – опытные вкладчики покупают акции, когда все продают, а не наоборот.

У каждого инвестора свой подход к формированию инвестиционного портфеля. Самый успешный инвестор современности Уоррен Баффетт вкладывал деньги в компании, которые с точки зрения других участников рынка были бесперспективными.

Не только ценные бумаги входят в портфель дальновидного инвестора. Выбор направлений почти безграничен – золото и другие драгметаллы, недвижимость, страховые накопительные фонды, ПАММ-счета и многое другое.

О том, как грамотно распоряжаться вложениями, читайте в статье «Управление инвестициями».

2. Какие бывают виды инвестиционных портфелей – ТОП-7 главных видов

Классификация инвестиционных портфелей достаточно условна. Профессиональные инвесторы стараются сочетать разные стратегии инвестирования. Бывает, что одна половина портфеля у них доходная, другая составлена из инвестиций роста.

Однако знать, какие бывают виды портфелей, необходимо каждому вкладчику.

Вид 1. Портфель дохода

Из названия понятно, что такой портфель рассчитан на высокие доходы от инвестиций при минимальном риске и предпочтителен для консервативных инвесторов.

В него входят облигации (государственные и корпоративные) с небольшими регулярными выплатами, акции крупных компаний сырьевой или энергетической отраслей. Доход от такого портфеля формируется в основном за счёт процентов и дивидендов. Если говорить о показателях, то это 10-25% годовых.

Вид 2. Портфель роста

Прибыль портфеля роста обеспечивается повышением стоимости ценных бумаг. Таким инструментом пользуются инвесторы, желающие получить значительную прибыль. Направления вложений – акции стремительно развивающихся компаний, стартапы.

Риски портфеля роста достаточно высоки, но если вкладчик вовремя реализует свои активы, прибыли тоже будут значительными. Показатели доходности не лимитированы.

Вид 3. Сбалансированный портфель

Портфель умеренного инвестора. Сформирован из ценных бумаг известных компаний и имеет стабильный состав. Хозяин такого портфеля ориентируется на долгие сроки и сохранение капитала. Впрочем, небольшую часть активов могут составлять и акции с быстро меняющейся стоимостью, но такой риск всегда оправдан и находится под строжайшим контролем.

Вид 4. Портфель рискового капитала

Портфель биржевого игрока, нацеленного на максимальный прирост капитала. Такой инвестор знает, что самые высокие прибыли дают самые высокорисковые инвестиции. В состав активов входят акции новых и быстрорастущих предприятий, а также компаний, развивающих новые технологии.

Вид 5. Портфель долгосрочных бумаг

Консервативный портфель, рассчитанный на длительные сроки. Владелец действует по принципу «купил и забыл». Чтобы заниматься таким инвестированием, нужно иметь солидный бюджет, ведь вложенные деньги будут недоступны в течение нескольких лет.

Снова вернёмся к Уоррену Баффетту – явному приверженцу долгосрочных вложений. Он говорил: «Если вы не планируете удерживать акции в течение 10 лет, то не вздумайте покупать их даже на 10 минут. Стабильная доходность – дело долгих сроков».

См. статью «Долгосрочные инвестиции».

Вид 6. Портфель краткосрочных бумаг

Противоположность долгосрочного портфеля. В такой пакет входят инвестиции максимальной ликвидности и быстрым возвратом средств. Пример – вложения в биржевые и валютные спекуляции на рынке Форекс, инвестиции в МФО.

Вид 7. Портфели с региональными или иностранными бумагами

Портфели для патриотов своего края или предпринимателей, которые досконально знают внутренний рынок собственного региона. Разновидности специализированного портфеля – наборы ценных бумаг отраслевого характера (например, нефтеперерабатывающих компаний), акции иностранных компаний.

Таблица инвестиционных портфелей наглядно продемонстрирует характерные особенности всех разновидностей:

3. Порядок формирования инвестиционного портфеля – 5 основных этапов

Итак, вы твёрдо решили сформировать свой инвестиционный портфель. Рассмотрим, что для этого понадобится.

Всем новичкам рекомендую следовать принципу консервативности. Это значит, что базой для портфеля должны стать консервативные и надёжные финансовые инструменты. Рисковать будете потом, когда увеличите свои активы на 50-100%. А пока будьте благоразумны, терпеливы и последовательны.

И чётко следуйте экспертному руководству.

Этап 1. Постановка инвестиционных целей

Чем конкретнее цели инвестора, тем более эффективной будет его финансовая деятельность. Если человек приходит на рынок с туманными намерениями, результат тоже будет туманным и неопределённым. Цель «немного подзаработать, если получится» не прокатит. Ставьте перед собой реальные и конкретные задачи.

Профи работает на результат. Он приходит на биржу подготовленным и готовым побеждать. При этом ни на минуту не забывает о безопасности. Его капитал неуязвим для внешних потрясений, а сам он защищён от импульсивных решений правильно выбранной стратегией.

Начинающим инвесторам я бы посоветовал работать с профессиональным консультантом. Многие брокерские компании выполняют такие функции даже бесплатно. Не пренебрегайте квалифицированной помощью, слушайте мудрые советы и следуйте им.

Этап 2. Выбор инвестиционной стратегии

Выбор стратегии зависит от личных предпочтений инвестора и его конечных целей.

По сути, есть всего 3 стратегии инвестирования:

  • агрессивная;
  • консервативная;
  • умеренная.

Агрессивная (она же активная) стратегия предполагает постоянный контроль рыночных изменений. Активный инвестор постоянно действует – покупает, продаёт, реинвестирует. Его цель – приумножить капитал в кратчайшие сроки. Такая стратегия требует времени, знаний и средств.

Пассивная стратегия – это выжидание. Вкладчик не участвует в промежуточных процессах и рассчитывает только на долгосрочный результат. Либо получает прибыль с дивидендов, процентов и купонов. Именно такую стратегию я бы порекомендовал новичкам. Немного скучно, но зато надёжно.

Этап 3. Анализ рынка ценных бумаг

Исходя из целей инвестирования, проанализируйте рынок ценных бумаг и определите для себя наиболее подходящие к вашей стратегии инструменты. На этой стадии рекомендую выбрать надёжного брокера – проводника в бесконечном финансовом лабиринте.

Инвестировать на бирже, безусловно, сложней, чем делать банковские вклады, но гораздо проще, чем зарабатывать деньги ежедневным трудом на заводе или в офисе. Главное – принять на себя ответственность за финансовые решения и разобраться в биржевых механизмах хотя бы на уровне любителя.

Но не стоит бросаться в омут с головой. Для начала почитайте блоги, статьи, книги для новичков. Когда вы поймете, чем облигации отличаются от акций и что такое ETF-фонды, постепенно переходите к практике. Изучите котировки компаний за текущий и прошлый год, посмотрите, насколько выросли те или иные ценные бумаги, и какой доход это принесло их владельцам.

Некоторые новички выбирают стратегию следования за опытными инвесторами. Иногда брокеры разрешают изучать портфели успешных игроков и вкладывать деньги по принципу «делай как я».

Этап 4. Выбор активов в портфель

Биржевые инвестиции непредсказуемы, но это не лотерея и не игра в казино. Здесь вы сами вправе контролировать ситуацию и уравновешивать риски. Точную прибыль предсказать невозможно, особенно по акциям внутреннего российского рынка, но примерный рост доходов по консервативной стратегии – величина вполне определённая.

Распределяйте активы по тем направлениям, в которых вы хотя бы минимально разбираетесь. Не стоит, к примеру, вкладывать деньги во фьючерсы, если вы не в курсе, как они работают. Лучше положите остаток нераспределённых средств в валюту. Пусть на брокерском счёте будут свободные деньги.

Этап 5. Покупка ценных бумаг и начало мониторинга сформированного портфеля

Ценные бумаги на бирже приобретают через брокера. Напрямую деньги вкладывают в акции редко. Это делают в основном опытные инвесторы с большими деньгами.

Купить активы и забыть о них – неправильная тактика. Даже если вы самый консервативный инвестор на свете, требуется регулярно пересматривать портфель и проводить ревизию хотя бы раз в квартал или полгода. От каких-то бумаг придётся избавиться, а какие-то, наоборот, докупить.

Полезная ссылка – «Инвестиции в акции».

4. Профессиональная помощь в портфельном инвестировании – обзор ТОП-3 брокерских компаний

Я уже говорил, что без брокера на рынке ценных бумаг новичку делать нечего. Брокер – это не только посредник, получающий за свои услуги процент, это ваши глаза и уши. Чем надёжнее проводник, тем выше прибыли.

На некоторых биржах брокеры совмещают обязанности финансового консультанта. Иногда даже без дополнительной платы.

Изучите обзор самых надёжных в России брокерских компаний и пользуйтесь их услугами.

1) ФИНАМ

Старейший брокер в России (компания основана в 1994 году). Помимо брокерских услуг, занимается управлением капиталом, обучением, валютными операциями, прямыми инвестициями в производство и экономику. Держит курс на постоянное развитие и внедрение в практику новейших информационных технологий и клиентских сервисов.

Специалисты «ФИНАМ» помогут клиенту сформировать инвестиционный портфель, сами выберут наиболее прибыльные и перспективные направления в соответствии с целями и финансовыми возможностями инвестора.

Открывайте демо-счёт или реальный брокерский счёт прямо на сайте компании. Процедура занимает несколько минут. Практически сразу вы получаете доступ к биржевым операциям с ценными бумагами и валютой. Компания обещает доход в 18% в год даже при пассивной стратегии инвестирования.

2) GoldMan Capital

Фирма предоставляет консалтинговые услуги в сфере частных и корпоративных инвестиций. Эти ребята не только расскажут вам, что такое эффективный инвестиционный портфель, но и помогут вам его создать.

К каждому клиенту прикрепляется индивидуальный портфельный управляющий, который распоряжается активами с целью извлечь из них максимальную прибыль. Доход посредника зависит от вашего дохода, поэтому консалтеры кровно заинтересованы в благополучии клиента.

3) FMC

Ещё одна посредническая фирма с длительным стажем работы и безупречной репутацией. Клиенты получают доступ к инвестициям в акции крупнейших мировых и российских корпораций.

Хотите стать совладельцем Майкрософт, Газпром, Кока-кола или Эппл? Нет ничего проще – зарегистрируйтесь в FMC и получите персонального консультанта, который будет вести ваш инвестиционный портфель на протяжении всего периода инвестирования.

5. Какие существуют способы оптимизации инвестиционного портфеля – 3 основных способа

Ленивый человек всегда найдёт причину, по которой он не будет заниматься инвестициями. Он скорее поверит Сергею Мавроди, чем самому себе, или будет скупать бытовую технику, когда доллар начнёт дорожать.

Деятельный и дальновидный индивид, думающий о будущем, такими глупостями не занимается. Он ищет способы оптимизировать свой личный инвестиционный портфель. С ним ему не страшны внутренние кризисы, скачки валют и падения рубля.

Способов оптимизации портфеля множество, но я рассмотрю наиболее эффективные.

Способ 1. Диверсификация портфеля

Первое и главное правило инвестора. На простом языке оно звучит так: «Много яиц, много корзин». Чем больше инструментов вы выбираете, тем ниже риски. Но и доходы надо рассчитывать так, чтобы перекрыть инфляцию.

Классическая диверсификация выглядит следующим образом:

  • 50-70% вкладывает в низкорисковые инвестиции;
  • до 20% помещает в высокодоходные направления с высокой степенью риска;
  • остальное идёт на резервные нужды и помещается на банковские депозиты или, например, обезличенные металлические счета.

Не обязательно придерживаться именно такого соотношения. Главное – не нарушать баланс, вкладывая слишком много в один актив.

Способ 2. Банковские депозиты

Ещё один способ для людей, которые прежде всего ценят в инвестициях надёжность. Распределите деньги по крупнейшим банкам страны. Но следите, чтобы размер вкладов не превышал сумму государственного страхования. На момент написания статьи она равна 1,4 млн руб.

Банки, кстати, тоже предлагают индивидуальные инвестиционные программы. Например, в Сбербанке действует защищённая программа для частных лиц с гарантированным возвратом первоначального взноса. При этом вкладчик сам выбирает 1 из 5 возможных направлений инвестирования.

Способ 3. Вложения в недвижимость

Если вы живёте в крупном населённом пункте, то инвестиции в жилую и коммерческую недвижимость помогут не только сохранить, но и приумножить начальный капитал. По крайней мере, инфляцию вы точно перекроете, а если вложитесь в объект на стадии стройки, то обязательно получите в будущем доход в 30-70%.

Расширяем кругозор – смотрим интересный ролик по теме публикации.

6. Заключение

Теперь вы знаете, что собой представляет инвестиционный портфель и чем он отличается от ученического портфеля. Помните главное – финансовая грамотность достигается исключительно практическим путём. Не бойтесь вкладывать в себя. Дорогу осилит идущий!

Источник: http://HiterBober.ru/investment-tools/investicionnyj-portfel.html

Мой инвестиционный портфель

Здравствуйте, уважаемые читатели!

Представляю Вашему вниманию свой инвестиционный портфель и подробные комментарии к нему.

Состав портфеля

Обновлено по состоянию на 12 декабря 2018 года

В настоящее время мои инвестиции распределены между счетами доверительного управления, хайп-проектами, криптовалютами и ценными бумагами.

Счета доверительного управления и ценные бумаги — это наиболее консервативные инвестиции. Поэтому, их доля суммарно составляет более трёх четвертей всего портфеля (77,24% суммарно).

Инвест-проекты хоть и рискованны, но очень доходны. Они являются главным «локомотивом» доходности в моём портфеле. Только за последнюю неделю доходность от инвестиций в проекты составила +3,65%!

Проекты настолько прибыльны, что даже если какие-то из них закрываются, прибыль от остальных, как правило, перекрывает этот минус. И, по итогам мы всё равно оказываемся в большом плюсе. Тут главное — диверсификация. Проще говоря, важно не держать средства в одном проекте, а распределять их сразу по нескольким.

Кроме того, я инвестирую в криптовалюты. Однако, в данный момент я снизил их долю до минимума и из всех криптовалют оставил только биткойн. В этом году курс криптовалют очень нестабильный. И, вопреки всем прогнозам, он не растёт так как в 2017-м.

Однако, криптовалюты — инструмент перспективный. И, я думаю, рано или поздно криптовалюты продолжать свой стремительный рост в цене. Так что, конечно, криптовалюты — это отличная возможность заработать в долгосрочной перспективе.

Теперь, давайте чуть подробнее обсудим все инвестиции в моём портфеле.

Инвест-проекты

Инвест-проекты (их ещё называют «хайп-проекты») — это самые доходные инвестиции. Они могут приносить десятки и даже сотни процентов прибыли в сжатый срок. Главное, про риски не забывать.

Буквально каждый день появляются какие-то новые проекты. А какие-то — закрываются. Актуальный перечень платёжеспособных компаний Вы всегда можете посмотреть в правом меню кликнув по ссылке «Инвест-проекты».

Сейчас я инвестирую в шесть инвест-проектов:

РосФинанс — серьёзный долгосрочный проект. Он работает сравнительно недавно, но уже собрал массу положительных отзывов.

Думаю, позитивная реакция на этот проект возникает у людей благодаря двум основным моментам:

Во-первых, проект технически и юридически здорово проработан.

Простой, удобный и безопасный сайт даёт нам возможность инвестировать и снимать прибыль через целый ряд электронных платёжных систем и на обычные банковские карты. Причём все операции производятся мгновенно.

При этом, компания официально работает, зарегистрирована в России. Кроме того, есть представительство (тоже официально зарегистрированное) в Британии для англоязычных клиентов.

Во-вторых, в проекте продуманная инвестиционная программа с хорошей (но не завышенной, а реалистичной) доходностью.

Компания предлагает нам три варианта для инвестиций с доходностью от 0,8%  до 1% в день. Открывать вклады мы можем как в рублях, так и в долларах.

Собственно говоря, я также присоединяюсь к числу позитивно настроенных клиентов компании. Поэтому, поставил этот проект на первое место в списке и открыл в компании достаточно не маленький вклад (на всякий случай отмечу, что скриншот вклада прикреплён к обзору).

 Verta— это такой, совсем консервативный, долгосрочный инвест-проект. Компания только-только вышла на рынок и о неё почти никто ещё не знает. Но мы уже знаем

Источник: https://kinvestor.ru/portfel/

Ссылка на основную публикацию